La clave para enfrentar a los jugadores tradicionales en la industria de la tecnología financiera puede ser ir a donde no han ido antes.
Eso es lo que está haciendo Aeropay con sede en Chicago. El proveedor de soluciones de pago por banco para empresas comenzó ayudando a minoristas de cannabis y empresas de juegos con sus pagos y ahora está ingresando al territorio de Visa y Mastercard innovando en las redes de pago.
El cofundador y CEO Dan Muller tiene experiencia previa como jefe de producto en una empresa que construyó soluciones digitales para marcas y minoristas. En ese momento, la tecnología móvil estaba surgiendo, así que terminó construyendo aplicaciones móviles nativas para marcas como Best Buy, Adidas y Express, lo que le dio a Muller experiencia de primera mano en pagos.
"Cuando desglosas las capas de la forma en que se resuelven los pagos digitales de manera tradicional, era o hacer que fuera más fácil aceptar la tarjeta en línea, como Stripe o Square, o podrías intentar algo realmente grandioso, que era ir alrededor del sistema", le dijo Muller a TechCrunch.
Con Aeropay, las empresas pueden ofrecer pagos digitales sin efectivo y sin contacto, cumpliendo con la regulación a sus clientes, tanto en la tienda como en línea. Para hacer esto, la compañía creó su propio agregador bancario, llamado Aerosync, que conecta cuentas bancarias y permite integraciones personalizables utilizando APIs abiertas.
Puede conectar más de 12,000 bancos y una vez que el comerciante se conecta a una cuenta bancaria, pueden permitir a los clientes pagar como lo harían en cualquier entorno de comercio electrónico. Los comerciantes también pueden utilizar un código QR para pagos y no pagar tarifas por la transacción, ni preocuparse por el efectivo. Esto permitiría, por ejemplo, al cliente del comerciante elegir los montos a pagar y confirmar en el pago. Si los clientes están utilizando una billetera digital, los comerciantes eligen el monto y confirman un envío a una billetera digital, dijo Muller.
Uno de los diferenciadores respecto a otras empresas que crean soluciones de pago digital es que Aeropay comenzó con la regulación y el cumplimiento como enfoque, a diferencia de otras empresas que comenzaron con un producto y el cumplimiento "fue una idea posterior", dijo Muller. Como resultado, cree que los comerciantes pueden minimizar el riesgo de devolución y fraude. Aeropay utiliza Automated Clearing House para facilitar transferencias bancarias directas de banco a banco, lo que significa que no hay redes de tarjetas involucradas. Es por eso que es bueno para la industria del cannabis, que no puede utilizar las redes de tarjetas de pago.
Convirtiéndose en la "próxima gran red de pagos"
El concepto ha tenido éxito. Durante el último año, Aeropay dice que registró un crecimiento de ingresos de 10 veces (pero no comentaría cuáles eran esos ingresos) y procesa más de $1 mil millones en volumen anualmente, dijo Muller. Dijo que alcanzó la rentabilidad de flujo de efectivo en el cuarto trimestre de 2023.
Ahora tiene una ronda Serie B de $20 millones liderada por Group 11 que también incluyó la participación de Chicago Ventures y Continental Investors. La nueva inversión le da a Aeropay $35 millones en financiamiento total hasta la fecha.
Aeropay no compite con Visa y Mastercard en la actualidad, pero quiere ser "la próxima gran red de pagos", dijo Muller. El deslizamiento de la tarjeta es lo que más les cuesta a los comerciantes, y Aeropay no solo elimina eso, sino que tampoco requiere aplicaciones ni hardware nuevo, puede integrarse con los sistemas existentes de un comerciante. Para tener eso se requiere un riel asequible, una gran experiencia de usuario y algo con bajo fraude y riesgo. Muller dijo que la empresa tiene esas tres características, pero le falta una cosa si quiere convertirse en una Visa o Mastercard: más comerciantes que lo usen.
"Necesitamos distribución para alcanzar el mismo nivel de tipo", dijo Muller. "El nombre del juego para nosotros ahora con este capital es alcanzar una distribución de nivel para obtener los beneficios que hemos creado, la conexión bancaria sin problemas, los problemas de fraude y riesgo realmente bajos que vemos y principalmente la asequibilidad en el comerciante. Una cuenta de transferencia bancaria será mucho más asequible que un deslizamiento de tarjeta, y luego pueden llevar esos ahorros a sus consumidores".
Muller utilizará el nuevo financiamiento para desarrollar y construir el equipo en las áreas de comercialización, técnica, cumplimiento y riesgo. Durante el último año, la empresa pasó de soporte estándar a soporte 24/7, por lo que Aeropay invirtió en equipos de atención al cliente, y Muller espera que eso crezca este año.
Jugando a las fortalezas
Las redes de tarjetas es algo que el socio fundador de Group 11, Dovi Frances, le dijo a TechCrunch que virtualmente "casi nadie ha tocado porque es tan complicado". Él ve a Aeropay moviéndose donde otros jugadores no pueden desde una perspectiva regulatoria y luego crecer.
Group 11 es una firma de riesgo de 12 años que invierte predominantemente en empresas de tecnología financiera relacionadas con Israel que se incorporan en las Américas. Tiene alrededor de $1 mil millones en activos bajo administración y es uno de los primeros inversores en la empresa de gestión de gastos Navan, la empresa de cuentas por pagar Tipalti y la empresa de tecnología inmobiliaria Homelight.
Frances conoció a Muller hace unos tres años, pero inicialmente no invirtió en Aeropay. Eso fue cuando Aeropay estaba trabajando en cannabis y "nadie quería tocar la industria del cannabis", dijo Frances.
En cambio, Frances se mantuvo en contacto con Muller y el equipo de Aeropay durante ese tiempo.
"Luego vi que ahora estaban en un punto en el que la solución parece lo suficientemente robusta desde una perspectiva tecnológica, ha atraído clientes significativos y el equipo directivo está comenzando a parecerse al equipo directivo que me gustaría ver en una empresa donde haga una inversión significativa", dijo Frances. "No estoy hablando de la inversión semilla, estoy hablando de invertir seriamente".
Frances suele clasificar la tecnología financiera en tres categorías: arquitectura, coordinación y aplicación. Ve a empresas como Swift, Visa y Mastercard en el espacio de arquitectura, siendo los líderes en infraestructura. La capa de coordinación serían empresas como Square que se encuentra entre las capas de aplicación y arquitectura. Un ejemplo de la capa de aplicación serían los neobancos.
Él ve a Aeropay en la capa de coordinación, siendo capaz de presentar un desafío a las tradicionales redes de tarjetas de Visa y Mastercard.
"Sin lugar a dudas, son pagos en esteroides", dijo Frances. "En Aeropay, logramos encontrar el último bastión de una de las últimas áreas de la tecnología financiera que queda por interrumpir. Es un mercado enorme que está al alcance, y tiene un equipo increíblemente talentoso que ha estado ejecutando esta visión durante varios años ahora".
